民国初年,陇东地区鸦片泛滥,百姓深受其害。禁烟令发布之后,种植罂粟情况减少,鸦片货源却未断绝,尤其是马家堡,是整个陇东道地区的货源。先遣团任团长委托傅玄阳、雷发等伪装成买卖鸦片的商人,摸到马家堡的鸦片货源。经过岳武镇时,傅深入鸦片馆,放出买卖大宗鸦片的信号,并接触到马家堡大商人马彦勋的手下刀疤。到了马家堡,他们发现镇上毫无生气。住入昌隆酒馆,经营酒馆的一对母子行为举止也颇为怪异。从酒馆老太太处得知,原来这个镇子白天没人活动,只有到晚上吸食鸦片的客人到了以后才会人来人往。 马家堡有两个家族做鸦片生意,并相互竞争。除了北边的马彦勋以外,南边的马贵成也是一大户。傅想出鹬蚌相争、渔翁得利的妙招,他先去南边马贵成的鸦片铺子,放话要买大量的优质鸦片膏子。马贵成以为有大生意,想邀请傅玄阳面谈,却被傅拒绝。 另外一边,北边的马彦勋听说有大客户,便让他的姘头小莲藕过来...。失传多年的《葵花宝典》重出江湖,在武林之中引发了巨大的骚乱,令狐冲是华山弟子,奉命潜入以东方不败为首的邪教日月神教,想要夺回葵花宝典,却意外的邂逅了东方不败。不知对方真实身份的令狐冲和东方不败一见如故,相谈甚欢。
邪恶的岳不群盗走了珍贵的辟邪剑法,练成之后连杀数人,并且嫁祸到了令狐冲的头上。林平之为了报仇,竟然自宫开始修炼葵花宝典。与此同时,神教魔女任盈盈心仪令狐冲已久,处处帮他圆场解围,得知这一切的令狐冲和任盈盈之间的感情日渐亲密。任我行和东方不败有着血海深仇,想要除之而后快,在黑木崖的决战之中,东方不败的真实身份终于曝光。。